筹资活动现金流入小计
101,681.80
579,495.00
733,455.21
636,536.71
筹资活动现金流出小计
45,758.00
663,822.87
651,604.62
482,589.58
筹资活动产生的现金流量净额
55,923.80
84,327.87
81,850.59
153,947.13
现金及现金等价物净增加额
7,709.98
95,090.10
73,519.21
153,393.88
期初现金及现金等价物余额
300,853.73
205,763.62
279,282.83
432,676.71
期末现金及现金等价物余额
308,563.71
300,853.73
205,763.62
279,282.83
（2）主要财务指标分析
1）盈利能力分析
项目
2020年1-3月
2019年度
2018年度
2017年度
销售毛利率（）
27.05
30.07
34.28
42.92
销售净利率（）
8.20
12.56
16.63
19.91
基本每股收益（元）
0.03
0.27
0.25
0.30
加权平均净资产收益率
（）
0.76
6.66
6.54
8.64
2）偿债能力分析
主要财务指标
2020年3月末/
2020年1-3月
2019年末/
2019年度
2018年末/
2018年度
2017年末/
2017年度
流动比率（倍）
3.13
3.14
4.10
3.05
主要财务指标
2020年3月末/
2020年1-3月
2019年末/
2019年度
2018年末/
2018年度
2017年末/
2017年度
速动比率（倍）
0.41
0.42
0.46
0.37
资产负债率（）
76.69
75.92
72.34
71.36
3）营运能力分析
主要财务指标
2020年3月末/
2020年1-3月
2019年末/
2019年度
2018年末/
2018年度
2017年末/
2017年度
总资产周转率（次）
0.02
0.13
0.11
0.12
应收账款周转率（次）
2.93
14.25
14.91
58.58
存货周转率（次）
0.02
0.13
0.09
0.09
（3）最近三年年度报告披露时间及媒体：
报告类型
披露时间
披露报刊
披露网站
2017年年度
报告
2018年4月
25日
《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》。
《证券日报》
www。sse。com。cn
2018年年度
报告
2019年4月
30日
《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》。
《证券日报》
www。sse。com。cn
2019年年度
报告
2020年4月
29日
《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》。
《证券日报》
www。sse。com。cn
（三）本次收购发生前，本公司的资产、业务、人员等与最近一期披露的情
况相比是否发生重大变化
在本次收购发生前，上市公司的资产、业务、人员等与最近一期定期报告披
露的情况相比未发生重大变化。
二、股本情况
（一）公司已发行股本情况
截至本报告书出具之日，公司股本结构如下：
股份类别
股份数量（股）
占比（）
有限售条件流通股
0.00
0.00
无限售条件流通股
2,061,091,430.00
100.00
合计
2,061,091,430.00
100.00
（二）收购人持有、控制公司股份情况
截至本报告书出具之日，收购人未持有的股份，其一致行动人海投
公司持有847,339,780股，占上市公司总股本41.11，所持股份全部为
无限售条件流通股。
（三）公司前十名股东持股情况
截至《要约收购报告书摘要》公告之日，公司前十名股东持股情况如下：
序号
股东名称
持股数量（股）
持股占比（）
1
珠海投资控股有限公司
847,339,780
41.11
2
股份有限公司回购专用证券账户
205,746,435
9.98
3
广州市玄元投资管理有限公司－玄元投资元宝
1号私募投资基金
102,654,867
4.98
4
泰达宏利基金－－中航信托－天顺
（2016）70号泰达宏利基金投资单一资金信托
102,654,867
4.98
5
建信基金－－华润深国投信托－华润
信托·增利10号集合资金信托计划
102,654,867
4.98
6
铜陵市国有资本运营控股集团有限公司
51,622,418
2.50
7
广州金融控股集团有限公司
51,622,418
2.50
8
杭州滨创股权投资有限公司
31,268,439
1.52
9
中国证券金融股份有限公司
30,465,519
1.48
10
香港中央结算有限公司（陆股通）
13,845,995
0.67
合计
1,539,875,605
74.70
（四）公司持有或通过第三人持有收购人的股份数量、比例
截至本报告书出具之日，公司不存在持有或通过第三方持有收购人股份的情
形。
三、前次募集资金的使用情况
经中国证监会《关于核准股份有限公司非公开发行股票的批复》（证
监许可[2016]244号）核准，公司非公开发行了442,477,876股人民币普通股，于
2016年8月3日在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司办理完毕登记托
管相关事宜。本次发行募集资金总额为人民币2,999,999,999.28元，扣除人民币
60,592,477.87元发行费用后，本次发行募集资金净额为人民币2,939,407,521.41
元。上述资金于2016年7月29日到位，致同会计师事务所（特殊普通合伙）进
行了审验，并于2016年7月29日出具了《验资报告》（致同验字（2016）第
110ZC0498号）。
截至2019年12月31日，募集资金专用账户累计已投入募集资金227,400.23
万元（其中以募集资金偿还银行借款89,972.67万元），补充流动资金50,000.00
万元，募集资金余额为15,720.13万元。致同会计师事务所（特殊普通合伙）对
公司2019年度募集资金存放与使用情况出具了鉴证报告，认为公司已按《上海
证券交易所上市公司募集资金管理办法（2013年修订）》和《股份有限
公司募集资金管理办法》的相关规定及时、真实、准确、完整地披露了2019年
度募集资金的存放与使用情况。
第三节利益冲突
一、公司及其董事、监事、高级管理人员与收购人存在的关联关系
本次要约收购的收购人为玖思投资，其一致行动人为本公司控股股东海投公
司。截至本报告书出具之日，海投公司持有847,339,780股，占上市公
司总股本41.11，所持股份全部为无限售条件流通股。
公司董事、监事、高级管理人员与收购人存在的关联关系详见本节之“二。
公司董事、监事、高级管理人员及其直系亲属在收购人及其关联企业任职情况”。
二、公司董事、监事、高级管理人员及其直系亲属在收购人及其关联
企业任职情况
（一）在收购人任职情况
截至本报告书出具之日，公司董事、监事、高级管理人员及其直系亲属不存
在在收购人任职的情况。
（二）其他单位任职情况
截至本报告书出具之日，公司董事、监事、高级管理人员及其直系亲属在与
收购人具有关联关系的其他单位任职的情况如下表：
姓名
其他单位名称
其他单位与
收购人关联关系
担任的职务
鲁君四
珠海市免税企业集团有限公司
收购人目前的上级单
位
董事长
刘泽红
珠海投资控股有限公司
收购人的一致行动人
董事、副总经理
林强
珠海格力港珠澳大桥珠海口岸建设管理
有限公司
收购人的一致行动人
的子公司
董事
鲁涛
珠海格力港珠澳大桥珠海口岸建设管理
有限公司
收购人的一致行动人
的子公司
监事
除上述情形之外，公司董事、监事、高级管理人员及其直系亲属不存在其他
在收购人及其关联企业任职的情况。
三、公司及其董事、监事、高级管理人员与本次要约收购相关的利益
冲突情况
